Anleihen - Nachrichten-Fabrik

Zinswende? Nach Jahrzehnten der fallenden Zinssätze, setzt jetzt eine historische Zinswende ein, die einschneidende Auswirkungen auf die Finanzmärkte, die Wirtschaft und auch Gold haben wird. Der Kursverlauf des DAX zeigt eine geradezu perfekte Topformation, die ich hier schon mehrmals besprochen habe. Inzwischen hat er diese Formation mit einem dynamischen Ausbruch nach unten beendet. Aus charttechnischer Sicht hat er damit ein klares Baissesignal gegeben. Zahlreiche Einzelwerte sehen übrigens ganz ähnlich aus und zeigen ebenfalls große Topformationen. Interessanterweise gilt diese Beobachtung nicht nur […] 04.11.2018

Bund-Future: Gehen die Renten durch die Decke? Die zurückliegende Handelswoche hat dem Bund-Future eine kleine Rallye beschert. Mit dieser Performance konnte der Rentenkontrakt meine jüngste Prognose sehr genau nachzeichnen, wenn auch das eigentliche Ziel noch nicht erreicht wurde. Doch sollte die positive Entwicklung nicht darüber hinwegtäuschen, daß sich der Rentenindex im Rahmen einer sehr komplexen Korrektur bewegt. Wie der Langzeitchart es zeigt, erwarte ich auch auf längere Zeit keine tiefgreifende Veränderung dieser Konstellation. Ausblick: Der aktuell ablaufende kleine Aufwärtstrend dient der Ausbildung von Welle (b) der sich […] 02.11.2018

Bund-Future: Profitable Rallye in Aussicht! Der Bund-Future konnte sich an den letzten Handelstagen meiner jüngsten Prognose entsprechend sehr positiv entwickeln. Der kleine Aufwärtstrend hat bislang noch nicht das endgültige Ziel erreicht, doch scheint dieser Schritt lediglich eine Frage der Zeit zu sein. Ungeachtet dieser Performance sollte der Aspekt nicht in Vergessenheit geraten, daß sich dieses Prozedere im Rahmen einer größeren Korrektur abspielt. Der obere Langzeitchart zeigt meine diesbezügliche völlig andersgeartete Sichtweise auf. Ausblick: Die aktuell noch laufende kleine Rallye dient der Ausbildung von Welle (b) […] 01.11.2018

Netflix wird sich auf absehbare Zeit weiter verschulden Der dominante Online-Video-Streamer Netflix (WKN:552484) ist abhängig von seinen Schulden. Nach der Verkündung der Quartalszahlen in der vergangenen Woche hat das Unternehmen weitere 2 Mrd. US-Dollar Schulden aufgenommen. Das Angebot, das auf Euro- und US-Dollar lautende Anleihen umfasst, wurde mit Zinssätzen von 4,625% bzw. 6,375% bewertet. Diese Renditen lagen am oberen Ende der Erwartungen und sollen Anleihen-Investoren anlocken. Wenn man die 8,3 Mrd. US-Dollar an langfristigen Schulden, die das Unternehmen am Ende des dritten Quartals hatte, hinzufügt, bringt das die […] 30.10.2018

„Der Schmerz ist noch nicht vorbei!“ Die Turbulenzen an den Aktienmärkten – und ein Chart, den man jetzt beobachten sollte! Das war einer der heftigsten Tage an der Wall Street in den letzten Jahren – die FANG-Aktien schwer verprügelt, der Dow Jones mit einer Bewegung von Hoch zu Tief von mehr als 900 Punkten. „Das Risiko muß raus“, so formuliert Jochen Stanzl das gestrige Motto an der Wall Street. Warum aber war der Dax gestern so stark? Aber mehr im Fokus ist derzeit das Geschehen in den USA – und hier fällt insbesondere auf, dass die Kreditmärkte – hier die […] 30.10.2018

Befindet sich der DAX schon in der großen ABC-Korrektur? Die Europäische Zentralbank (EZB) hat am Donnerstag voriger Woche ihren geldpolitischen Zeitplan bestätigt: Die Leitzinsen sollen noch bis „mindestens über den Sommer 2019“ auf dem aktuellen Niveau bleiben. Und die Anleihenkäufe sollen, abgesehen von den Reinvestitionen auslaufender Anleihen, zum Jahresende eingestellt werden. Einen formalen Beschluss zum Ende des 29.10.2018

Dax: Nur noch drei Tage – ein Blick auf die Märkte! Noch drei Tage bis zum Monatsende – und es war kein schöner Monat für die Dax-Bullen! Der Index handelt deutlich unter seiner 200-Tage-Linie. hat der Dax nun einen Boden ausgebildet? Wichtig ist vor allem der Blick auf andere Märkte! So vor allem auf die Renditen der US-Staatsanleihen und die US-Aktienindizes – genau das macht Bastian Galuschka, der sich auch den Dax genauer ansieht und zentrale Marken nennt, die darüber entscheiden, ob der Dax „nur“ in einer Korrektur ist oder mehr […] 29.10.2018

US-Risikostratege: „Gold ist das neue Staatspapier“ Der US-Finanzdienstleister INTL FCStone hat die Beziehung von Gold und US-Staatsanleihen in Zeiträumen fallender Aktienmärkte analysiert. Man kommt zur Überzeugung, dass Gold US-Staatsanleihen als „sicherer Hafen“ ablösen wird, wenn die US-Zinsen weiter steigen. 25.10.2018

Banken und Automobilhersteller: Zeichen des Niedergangs Die heutigen deutschen Einkaufsmanagerindizes haben eine klare Sprache gesprochen: gerade aus der Autoindustrie (an der jeder sechste Arbeitsplatz in Deutschland hängt) und dem Export kommen deutliche Zeichen eines Abschwungs. Inzwischen haben BMW und Daimler Gewinnwarnungen heraus gegeben, ebenso die Autozulieferer Continental und Leoni. Dazu die Lage der deutschen Banken – nicht nur der Deutschen Bank. So verweist etwa Florian Homm auf die Commerzbank, die viele italienische Staatsanleihen in ihrem Depot hat – und bald zu Abschreibungen gezwungen werden dürfte wegen […] 24.10.2018

Die Nervosität auf dem ETF-Markt steigt Auf die Schwäche an den Börsen reagieren Anleger mit Abflüssen aus europäischen Bluechips. Besonders betroffen sind Banken. Überwiegenden Zuspruch gibt es für ETFs mit japanischen und US-Aktien. Bei Festverzinslichem punkten Unternehmensanleihen mit höherer Rendite.Italien und zum Teil enttäuschende Konzernergebnisse prägen laut Händler das Geschäft mit börsengehandelten Indexfonds. „Es ist viel Druck auf dem Kessel, das spüren wir verstärkt auch im ETF-Handel“, berichtet Frank Mohr von der Commerzbank. Mit rund 51.000 ETF-Transaktionen sei die vergangene Woche schon überdurchschnittlich gut gelaufen, wobei […] 23.10.2018

Italien im Fokus – Türkei nimmt Fahrt auf und wird am Donnerstag interessant Wie wir es gestern schon schrieben, so nimmt Italien jetzt Fahrt auf. Die EU-Kommission hat vor wenigen Minuten das Budget aus Italien abgelehnt, und es quasi zur Neu-Besprechung zurück nach Rom verwiesen. Eine öffentliche Ohrfeige für die neue Regierung, die nun wohl die Populismus-Keule auspacken dürfte. Die bösen Brüsseler Bürokraten, wird es wohl heißen. Die Rendite für die zehnjährige italienische Staatsanleihe ist im Moment schon dabei wieder zu klettern von heute früh 3,42% auf jetzt 3,56%. Antwortet Italien in Kürze […] 23.10.2018

Trotz Showdown: Anleihen aus Italien gefragt Am Dienstag will die EU-Kommission den Budgetentwurf aus Italien zurückweisen. Damit droht ein Showdown im Streit um die Haushaltsregeln der Union. Doch die Märkte sehen die Lage entspannter. Anleihen aus Italien sind wieder gefragt, der Risikoaufschlag ist am Montag spürbar gesunken. Dies ist vor allem auf das jüngste Rating von Moody’s zurückzuführen. Die Amerikaner hatten 22.10.2018

Moodys stuft Italiens Kreditwürdigkeit herab… Die Ratingagentur Moodys hat gestern nach Börsenschluss die Kreditwürdigkeit Italiens von Baa2 auf Baa3 herabgestuft. Damit befinden sich die Kreditwürdigkeit Italiens auf der niedrigsten Stufe von investment grade.Quelle des Bldes: pixabayKommentar:Das Rating der italienischen Staatsanleihen ist ein Witz, weil die realwirtschaftlichen Risiken eines kompletten Zusammenbruchs Italiens nicht einmal ansatzweise wiedergespiegelt werden. Sobald Italien bei allen vier Ratingagenturen seinen ivestmentgrade Status verliert, darf die EZB keine Staatspapiere Italiens nach den eigenen Regeln mehr kaufen. Die Haftung der deutschen Bürger, Sparer und […] 20.10.2018

Welche Anlage bringt langfristig die beste Rendite? Die Zinsen notieren weiterhin auf sehr niedrigem Niveau. Traditionell sind deutsche Anleger Fans von Tagesgeld, Anleihen oder Lebensversicherungen. Ja, als die Zinsen noch höher notierten, brachte Geldvermögen eine gute Rendite, die zudem auch noch kontinuierlich erzielt werden konnte. Diese Zeiten sind aber schon länger vorbei. Hier erfährst du, welche Anlageform langfristig am meisten Rendite erwirtschaftet. 1) Tagesgeld, Festgeld, Sparbriefe, Lebensversicherungen Früher gab es hier mindestens 3 % per anno. Heute so gut wie gar nichts mehr. Du musst auch immer […] 20.10.2018

Dax in Not! Beginnt jetzt der Ausverkauf? Sie müssen eingeloggt sein, um diesen Inhalt sehen zu können. Benutzername oder E-Mail-Adresse Passwort Angemeldet bleiben Registrieren | Passwort vergessen? Oder registrieren Sie sich bitte, wenn Sie noch kein Konto bei uns haben. Es ist kostenfrei ! Für finanzmarktwelt.de registrieren. The post Dax in Not! Beginnt jetzt der Ausverkauf? appeared first on finanzmarktwelt.de. 19.10.2018

Digitale Vermögensverwalter Die klassische Geldanlage erscheint häufig kompliziert und mühsam. Digitale Vermögensverwalter versprechen Hilfe, indem Roboter euer Geld in die Hand nehmen. Was sind digitale Vermögensberater? Die Digitalisierung verändert die Finanzbranche. Heute können intelligente Algorithmen die Arbeit von Vermögensberatern aus Fleisch und Blut übernehmen. Diese digitalen Vermögensverwalter (im Englischen auch Robo-Advisors genannt) versprechen, das Geld der Kunden transparent und kostengünstig in Aktien, Anleihen und Fonds anzulegen – und das ganz automatisch. Wie risikoreich die Geldanlage sein soll, entscheidet der Kunde zu Beginn […] 18.10.2018

USA: Größte Gläubiger stoßen US-Staatspapiere ab Ausländische Investoren waren Ende August mit insgesamt 6,28 Billionen US-Dollar in US-Staatsanleihen investiert. China und Japan stießen erneut US-Papiere ab. 18.10.2018

Bund-Future: Zinswende oder doch nur Korrektur? Die zurückliegenden beiden Handelswochen, seit meiner letzten Betrachtung, haben dem Bund-Future keine richtungslose Performance beschert. Der kleine prognostizierte Aufwärtstrend bis zur 0.38-Linie (159.92 Prozent) hat sich zwar so eingestellt, doch konnte sich die darauffolgende Korrektur etwas über das eigentliche Ziel hinausentwickeln. Daraufhin habe ich mich zur Anpassung meiner Wellenzählung entschieden. Nach wie vor sehe ich den Rentenkontrakt innerhalb einer großen zudem noch komplexen Korrektur. Daran wird sich aller Voraussicht nach zeitnah auch nichts verändern. Ausblick: Aktuell bildet der Bund-Future noch […] 18.10.2018

Uber: In weniger als einem Jahr von 50 auf 120 Milliarden Dollar Bewertung? Kann ein Unternehmen in seiner Gesamtbewertung in gerade mal 10 Monaten von 50 auf 120 Milliarden Dollar zulegen? Ist das machbar? Nun, beim Fahrdienst-Vermittler Uber scheint alles möglich zu sein. Die Wall Street-Banken Goldman Sachs und Morgan Stanley haben gerade eine milliardenschwere Anleihe für Uber platziert. Auffällig dabei: Die hohe Verzinsung ab 7,5%! Ein Schelm, wer Böses dabei denkt (hoher Zins als Risikoprämie?) Und nicht nur das. Goldman und Morgan Stanley haben offenbar gegenüber Uber bekundet, dass der Laden 120 […] 17.10.2018

Endgültig auf einem anderen Planeten: Olaf Scholz will EU-Vergemeinschaftung der Arbeitslosenversicherung Die Vergemeinschaftung der Schulden in Europa ist längst umgesetzt über den EZB-Aufkauf von Staatsanleihen, über die gigantischen Rettungssummen der Europartner für Griechenland, und über den gemeinsamen Rettungsschirm ESM. Aktuell drängen die EU-Partner Berlin massiv dazu nun auch der Vergemeinschaftung der Banken-Einlagensicherung endlich final zuzustimmen. Und so wie Angela Merkel aktuell drauf ist, wird sie dem Druck wohl irgendwie, irgendwann nachgeben. Aber damit nicht genug. Ganz aktuell wird aus mehreren Quellen bekannt, dass Olaf Scholz doch tatsächlich eine Vergemeinschaftung der Arbeitslosenversicherung […] 17.10.2018

Globaler Sog hin zu US-Staatsanleihen hält an – China hält bislang die Füße still Die Zinsen in den USA steigen, und so ist es wenig erstaunlich, dass es derzeit Monat für Monat einen Sog hin zu US-Staatsanleihen gibt. Die Bestände ausländischer Besitzer von US-Staatsanleihen steigen immer weiter an, wie ganz aktuell veröffentlichte Daten des US-Finanzministeriums für den Monat August belegen. Insgesamt waren im August US-Staatsanleihen im Volumen von 6,287 Billionen US-Dollar in ausländischer Hand. Das sind 35,4 Milliarden Dollar mehr als im Juli, 75 Milliarden Dollar mehr als im Juni, und 100 Milliarden Dollar […] 17.10.2018

Die Hessen-CDU hat sich verspekuliert Das Bundesland Hessen ist durch Spekulationsgeschäfte ins Gerede gekommen. Und das kurz vor der Landtagswahl. Peinlich! Kaum hatte Roland Koch die Staatskanzlei verlassen, hatte das Hessische Finanzministeríum unter Thomas Schäfer (CDU) sich 2011 mit Derivaten gegen Zinserhöhungen für Staatsschulden abgesichert. Um das zu verstehen ist ein Blick auf die Zinsentwicklung erforderlich. Für Staatsschulden ist die sogenannte Umlaufrendite die entscheidende Größe. Diese Umlaufrendite ist der durchschnittliche Zins aller inländischen, bereits emittierten Anleihen erster Bonität, insbesondere Staatsanleihen, welche sich aktuell im Umlauf […] 17.10.2018

JP Morgan-Quartalszahlen: Im Rahmen der Erwartungen JP Morgan läutet als größte Bank der USA die Quartalssaison ein. Soeben hat die Bank ihre Zahlen für das 3. Quartal veröffentlicht. Hier die wichtigsten Kennzahlen. Der Umsatz liegt bei 27,3 Milliarden Dollar (Vorjahresquartal 26,2/erwartet 27,5). Der Gewinn liegt bei 2,34 Dollar pro Aktie (Vorjahresquartal 1,76/erwartet 2,24). Die Umsätze bei „Anleihen, Rohstoffen und Devisen“ lagen bei 2,84 Milliarden Dollar (erwartet ca 3). Kreditvolumen steigt um 6%, Einlagen um 4%. Der Gesamtumsatz liegt leicht unter den Erwartungen, und der Gewinn liegt […] 12.10.2018

Aktienmärkte;: „In dieser Woche wurde der Versuch beerdigt, den Bullenmarkt fortzusetzen“! Selten trifft ein Satz ins Schwarze wie diese Aussage von Jochen Stanzl, der mit Blick auf die Wall Street sagt: „In dieser Woche ist der Versuch beerdigt worden, den Bullenmarkt (an der Wall Street) fortzusetzen!“. Bums! Und der Grund ist der: die Zeit für Aktien ist vorbei, nun sind sichere, möglichst risikolose Investments gefragt, sprich Staatsanleihen: Und so dürfte es für den Dax laufen: CC BY 2.0 de, https://commons.wikimedia.org/w/index.php?curid=260684 The post Aktienmärkte;: „In dieser Woche wurde der Versuch beerdigt, den […] 12.10.2018

Was die Lage gefährlich macht: Massive Abflüsse aus Anleihen-ETFs – wenn die Kreditmärkte in Panik geraten.. Ein Abverkauf an den Aktienmärkten ist gemeinhin nicht wirklich gefährlich – es sei denn bei dem ungleich größeren Anleihemarkt kracht es ebenfalls! Und genau das ist derzeit der Fall – und das macht das gestrige Blutbad an der Wall Street erst richtig gefährlich! Denn die Anleihemärkte sind faktisch Kreditmärkte, und wenn an den Kreditmärkten Panik ausbricht, bedeutet das zweierlei: erstens wird es immer teurer für Unternehmen, sich zu verschulden und benötigtes Kapital aufzunehmen. Und zweitens wird es für die stark […] 11.10.2018

Amazon, Wirecard und Co: Nichts für schwache Nerven Gestern erlebte der Dow Jones seinen schlechtesten Tag seit acht Monaten. Angeführt wurde der Abwärtssog durch die großen Tech-Werte. Wir haben schon diverse Male auf die immense Überbewertung bestimmter Aktien hingewiesen. Ob es nur eine deftige Korrektur ist, oder der Anfang eines Crash, das kann man in diesem Augenblick schwer sagen. Aber klar ist, dass die großen Techs überbewertet waren, und jetzt noch die Zinswende oben drauf kommt. Die Renditen der Staatsanleihen in den USA steigen, womit die Aktien unattraktiver […] 11.10.2018

Finanzsystem: Steigende Renditen bei den US-Staatsanleihen und fallende Aktienpreise – Machen Sie sich bereit Am 8. Februar 2018 verfasste ich den Artikel Finanzsystem: Ist die Aktienhausse jetzt vorbei? Dort schrieb ich: Insbesondere die Fed wird weiterhin die negativen Fundamentaldaten ignorieren, weil sie versuchen wird, die Blase, die die Fed selbst erschaffen hat, bewusst zum Platzen zu bringen. Die damalige Vorhersagen im erwähnten Artikel von mir, dass die Fed weiter an der weiter lesen… Ähnliche Artikel: Fed-Bilanzreduzierung: Das bewusste Abschalten der Lebenserhaltungsmaßnahmen für das Finanzsystem Finanzsystem: Warum die Aktienmärkte ihre Abwärtspirale beibehalten werden Quantitative Easing: […] 11.10.2018

Wenn du Dividenden magst, solltest du diese 3 Aktien lieben Die durchschnittliche S&P 500-Aktie weist derzeit eine Dividendenrendite von 1,8 % auf, was etwa der Hälfte des langfristigen Durchschnitts entspricht. Inzwischen sind die Renditen von Bank-Anlagen und Staatsanleihen auch bei steigenden Zinsen nicht viel attraktiver. Aus diesem Grund braucht es heutzutage nicht viel, um die meisten einkommenssuchenden Investoren zu begeistern. Deshalb werden diejenigen, die Dividenden mögen, zweifellos lieben, was Enterprise Products Partners (WKN: 915716), Magellan Midstream Partners (WKN: 358665) und MPLX (WKN: A1J7DR) zu bieten haben. Das Energy Midstream Master […] 10.10.2018

Kommt der Zins-Schock? Wenn Geld teurer wird – und Schulden damit auch Wir sind vermutlich am Beginn eines „Zins-Schocks“: die Renditen steigen weltweit, vor allem – und das hat der Westen wenig im Auge – in China: dort sind die Renditen für Junk Bonds von 5,5% auf nun 11% gestiegen. Der Anstieg wiederum der Renditen trifft eine Welt hart, die einerseits so verschuldet ist wie noch nie – und gleichzeitig fallen, andererseits, die Notenbanken als wichtigster Käufer von Staatsanleihen mehr und mehr weg – dadurch geht die Nachfrage nach den Schuldtiteln zurück, […] 10.10.2018