Anleihen - Nachrichten-Fabrik

EZB ermöglicht über 20 Prozent Rendite, wie das? Stichwort Carry Trader! Aber es wird noch viel interessanter, denn auch mit Staatsanleihen soll bald Schluss sein. Florian Homm, einer der schillerndsten Persönlichkeiten der Börse und ehemaliger Dollar-Milliardär, erklärt die aktuelle Situation mit den Zentralbanken. Quelle: Florian Homm

Italien: Stimmung nach der Regierungsbildung gemischt Schon im Vorfeld der tatsächlichen Regierungsbildung hatten die Vorhaben der Lega und der 5-Sterne-Bewegung mit der Rücknahme von Strukturreformen und den kaum finanzierbaren Steuer- und Ausgabenplänen an den Finanzmärkten für eine deutliche Verunsicherung gesorgt. Sichtbar war dies beispielweise an dem schnellen und deutlichen Anstieg der Renditedifferenz zwischen italienischen und deutschen Staatsanleihen. Das Signal war eindeutig: Deutliche Skepsis gegenüber der neuen Regierung. Nach der Regierungsbildung liegen nun auch erste umfragebasierte Konjunkturindikatoren für Italien vor. Sowohl das Wirtschaftsvertrauen als auch die Einkaufsmanagerindizes […]

Wie gefährlich steigende Zinsen für die Vonovia-Aktie wirklich sind Die Zinsen für 10-jährige US-Staatsanleihen sind in den letzten zwölf Monaten um mehr als 20 % gestiegen. Die Zeiten des billigen Geldes scheinen zumindest in Amerika vorbei zu sein. Bei uns in Europa ist die Zinswende hingegen noch nicht angekommen. Aber das könnte sich bald ändern! Es gibt Aktien, die würden von steigenden Zinsen profitieren. Ich denke hier beispielsweise an Banken und Versicherungen. Es gibt aber auch Unternehmen, für die hohe Zinsen ein erhebliches Risiko darstellen. Vonovia (WKN:A1ML7J) gehört definitiv zur […]

Das sind die Finanzbuch-Bestseller im Juli 2018 Wie wird man reich? Diese Frage stellen sich täglich Millionen Menschen auf der Welt. Der Weg zur finanziellen Freiheit ist allerdings nicht einfach. Aber die gute Nachricht ist: Geld anlegen kann man lernen! In unseren Finanzbuch-Bestsellern aus dem Juli 2018 finden sich die besten Finanzbücher zum Thema Geldanlage.Egal ob es um Aktientipps, Kryptowährungen, Rohstoffe, Gold, Immobilien, P2P-Kredite, Indexfonds (ETF) oder Spartipps geht: In unserer Übersicht finden sich die absoluten Bestseller und Klassiker für Einsteiger und Fortgeschrittene. Auch die Themen Festgeld, […]

JP Morgan-Quartalszahlen aktuell: Erwartungen übertroffen, der Laden brummt Die JP Morgan-Quartalszahlen markieren den Startschuss zur US-Berichtssaison. Gleichzeitig ist JPM als größte US-Bank extrem wichtig. Soeben hat die Bank ihre Zahlen für das 2. Quartal veröffentlicht. Hier die wichtigsten Eckdaten. Der Erlös (Umsatz) liegt bei 27,8 Milliarden Dollar – (Vorjahresquartal 25,7/erwartet 27,4). Der Gewinn pro Aktie liegt bei 2,29 Dollar pro Aktie (Vorjahresquartal 1,82/erwartet 2,22). Flüsterschätzungen lagen bei bis zu 2,32 Dollar. Erträge im Bereich FICC (Anleihen, Rohstoffe und Währungen) liegen bei 3,45 Milliarden Dollar (erwartet waren 3,2). Erträge […]

Türkei: Massive Flucht aus Lira, Aktien, Anleihen Der internationale Anleger flieht diese Woche in großem Umfang aus der Türkei. Das sieht man in der türkischen Lira, an türkischen Aktien wie auch am Anleihemarkt. Der türkische Aktienindex BIST 100 war gestern mit -5,2% an einem Tag so stark gefallen wie seit zwei Jahren nicht mehr. Heute geht es weitere 2,3% nach unten. Seit seinem Hoch im Januar hat der Aktienindex jetzt schon 26% an Wert verloren. Die türkische Lira war nach der Wiederwahl Erdogans am 24. Juni erstmal […]

Bund-Future: Shorten bis der Arzt kommt? Der Rentenkontrakt hat sich an den zurückliegenden Handelstagen ganz leicht in Richtung 1.62 Retracement (163.13 Prozent) bewegt. Dieses Verhalten hatte ich bereits in meiner jüngsten Betrachtung so aufgezeigt. Signifikantes hat sich dadurch nicht zugetragen, dazu waren und sind die Schritte einfach viel zu klein. Nach wie vor behält das im Langzeitchart dargestellte relativ negative große Bild seine Gültigkeit. Diesem folgend bewegt sich der Bund Future seit geraumer Zeit in einer Trendwendeformation auch in temporärer Hinsicht größeren Stiles. Langzeitchart, 18.02.2018 Ausblick: […]

Junk-Bonds: Das Crashrisiko steigt Dass der Zins das mit einer Anleihe verbundene Risiko nicht mehr angemessen widerspiegelt, ist an dieser Stelle schon oft zur Sprache gekommen. Diese für Anleger äußerst unangenehme Beobachtung gilt nicht allein für die Staatsanleihen. Zwar sind die niedrigen Zinsen nur deshalb gekommen, um die klammen staatlichen Schuldner vor dem Untergang zu retten, doch wenn die Der Beitrag Junk-Bonds: Das Crashrisiko steigt erschien zuerst auf 7 vor 8 – Der Börsenausblick am Morgen.

Merkel steht Draghi vor Gericht bei Am Mittwoch verhandelt der EuGH über das Anleihen-Kaufprogramm der EZB. Die Bundesregierung hat sich in ihrer Stellungnahme hinter EZB-Chef Draghi gestellt. Es gab eine Zeit, da gab der Kauf von Staatsanleihen durch die Europäische Zentralbank (EZB) in den alternativen Medien des Internets den Ton an. Auch auf GEOLITICO war das so. Inzwischen dominiert die Migration die Meinungsdebatte. Was Mario Draghi als EZB- Präsident treibt, taucht nur hin und wieder noch mal auf, wenn etwa Marc Friedrich und Matthias Weik […]

Der Westen, wohin? Die Bank of Russia stockt laut Bloomberg zurzeit ihre Yuan-Holdings auf. Im April hat sie die Hälfte der US-Staatsanleihen verkauft. Dafür erhöhen Russland und China stetig ihre Goldreserven. Im Mai kaufte die russische Zentralbank fast 19 Tonnen Gold. Offiziell besitzt das Land jetzt 1.928 Tonnen Gold. Das wären 17,6 Prozent der Währungsreserven. Insider meinen,

Loanboox digitalisiert den Schweizer Anleihen-Markt Loanboox hat von Anfang an keine kleinen Brötchen gebacken, sondern vielmehr die B2B-Nische besetzt, welche Kredite zwischen 0.5 und 500 Millionen Schweizer Franken vermittelt. Vor noch nicht mal ganz zwei Jahren hat das Startup die Schweizer Geld- und Kapitalmarkt-Plattform lanciert, die Gemeinden, Städte und Kantone mit institutionellen Kapitalgebern zusammenbringt. Das Konzept der digitalen Kapitalbeschaffung mit der grossen Kelle für öffentlich-rechtliche Körperschaften kam und kommt bei Kreditnehmern wie auch bei Investoren gut an, das FinTech ist sehr schnell gewachsen und hat […]

Bitcoin und Ether: ETF-Händler wagt sich an Krypto (Emden-Research.com – 18:25 Uhr) – Europas größter Händler von Exchange Traded Funds (ETFs) wagt sich in die Krypto-Welt, obwohl die zuständige Regierungsbehörde Verbraucher und Institutionen dazu bewegt, keine digitalen Währungen zu kaufen und zu verkaufen, berichtet die Nachrichtenagentur Bloomberg. Flow Traders NW aus Amsterdam stellt laut Co-Chief Executive Officer Dennis Dijkstra einen Markt für die ersten börsengehandelten Anleihen auf Basis von Bitcoin und Ether her. XBT Provider, ein in Schweden notierter Emittent von Krypto-ETNs sagte, dass das niederländische Unternehmen in den […]

Bund Future: Platzt jetzt die Rentenblase? Der Bund Future konnte sich an den letzten Tagen weiter leicht positiv entwickeln und sich damit dem 1.62 Retracement (163.13 Prozent) annähern. Damit hat der Rentenkontrakt meine jüngste Sichtweise bestätigen können. Dramatisches ist durch diese Entwicklung nicht zu konstatieren. Wie der Langzeitchart es zeigt, befindet sich der Bund Future in einer großen Trendabschlussformation und aller Voraussicht nach auch in einem langfristigen Trendwechsel. Langzeitchart, vom 18.02.2018 Ausblick: Durch den jüngsten Kursanstieg bildet sich Welle (ii) der aktuell bereits laufenden größeren (a; […]

Gold: Nicht nur Putin stockt massiv auf, sondern auch der deutsche Michel Erstmal kümmern wir uns an dieser Stelle um „unser aller Bösewicht“ Wladimir Putin. In diesem Falle geht es aber um die russische Zentralbank, die auch unter Putin´s Einfluss steht? Sie hat gemäß jüngsten Angaben des US-Finanzministeriums alleine von März auf April ihren Besitz an US-Staatsanleihen um 47,4 Milliarden Dollar reduziert auf 48,7 Milliarden Dollar. Russland halbiert also seine Reserven in US-Staatsanleihen in nur einem Monat – ein immenser Schritt! 2010 waren es im Hoch mal 176 Milliarden Dollar. Aber das […]

Warum Zuteilung und Aufteilung so wichtig sind Wahrscheinlich kennst du das Konzept der Vermögenszuteilung, das darin besteht, deine Anlagen in einem bestimmten Verhältnis zwischen Aktien und Anleihen aufzuteilen, um eine bestimmte Rendite bei einem bestimmten Risiko zu erzielen. Die Vermögenszuteilung ist wichtig, doch die Aufteilung ist ebenfalls sehr wichtig. Das ist die Art und Weise, wie du die Investitionen zwischen deinen registrierten und nicht registrierten Konten verteilst.Wenn du in Kanada investierst, dann ist das eine Sache, die man unbedingt beachten sollte. Das ist wichtig, da Kapitalgewinne, Dividenden und Zinserträge […]

Zaster mit Laster: Ein überraschender Grund, warum du Alkohol-, Tabak- und Waffen-Aktien NICHT meiden solltest Wer mit gutem Gewissen investieren will, der wählt sozial wertvolle Aktiengesellschaften, nachhaltige ETFs und zertifiziert grüne Anleihen. „Social, Sustainable, Green“ heißt der Dreiklang auf Englisch. Was sich gut anhört, bringt aber eigentlich weniger, als man vielleicht denkt. Hier sind meine Argumente, warum ich keine Unternehmen grundsätzlich aus meinem Anlageuniversum ausschließe. Was ist böse? Zunächst ist eines klar festzustellen: Was „gut“ und was „böse“ ist, liegt im Auge des Betrachters. Es lassen sich nur ganz wenige Dinge finden, auf die wir […]

Russland verkaufte alleine im April die Hälfte seiner US-Staatsanleihen – Vorbild für andere? Russland hat im April auf einen Schlag seinen Bestand an US-Staatsanleihen halbiert – von 96,1 Milliarden Dollar im März auf nun nur noch 48,7 Milliarden Dollar (hier die Liste der ausländischen Halter von US-Staatsanleihen; die aktuellsten Daten stammen aus dem April, weil die TIC-Daten des US-Finanzministeriums stets mit Verzögerung von zwei Monaten veröffentlicht werden): (Grafik: Wolfstreet.com; durch anklicken vergrößern) Wahrscheinlich trugen die Verkäufe von US-Staatsanleihen durch Russland dazu bei, dass damals die Rendite für die 10-jährige US-Staatsanleihe über die 3%-Marke […]

DAX: Ein heißer politischer Sommer steht bevor Heute in einem Jahr ist die Weltwirtschaft um real 3,6% gewachsen. Die Unternehmensgewinne haben global zwischen 13 (MSCI Welt) und 18 Prozent (DJ Global Titans) zugelegt, der DAX hat einen Teil des Gewinnauftriebs nachgeahmt und steht bei 14.200 Punkten. Die Leitzinsen ziehen jenseits des Atlantiks an, die Kapitalmarktrenditen hierzulande bleiben niedrig – mehr als 80 Basispunkte bei den zehnjährigen deutschen Bundesanleihen erscheinen uns derzeit nicht plausibel. An diesen Prognosen halten wir unverändert fest. Allerdings ist schon heute ersichtlich, dass der […]

Was ist eine Wachstumsaktie? Wenn du an der Börse investierst, dann möchtest du dein Portfolio erweitern — vielleicht sogar deine Investition um ein Vielfaches vervielfachen. Wenn dein Ziel einfach darin besteht, deine aktuelle Vermögenssituation beizubehalten, dann wärst du besser dran, dein Kapital in Anleihen oder in Geldmarktfonds anzulegen. Doch es gibt viele verschiedene Möglichkeiten, diesen persönlichen Rentenfonds zu vergrößern. Während die Grenzen zwischen den Anlagestilen verschwimmen, ist meine Definition einer Wachstumsaktie einfach: Es handelt sich dabei um eine Investition, die dich in erster Linie […]

So kommt man komfortabel durch den nächsten Bärenmarkt Die aktuelle Börsenwoche hat ziemlich holprig begonnen. Und es ist auch nicht zu verleugnen, dass es gute Argumente dafür gibt, dass der nächste Bärenmarkt irgendwann zwischen heute und in zwei Jahren beginnen kann. Zum Beispiel hat die EZB letzte Woche angekündigt, dass Quantitative Easing im nächsten Jahr nicht mehr fortzusetzen. Die amerikanische Zentralbank will im Herbst schon einen Schritt weiter gehen und ihre Bilanz sogar verkürzen, also nach Jahren des Kaufens von Anleihen zum ersten Mal den Märkten praktisch wieder […]

Weiterhin Flucht von Italien nach Deutschland: Auf 2 Jahre -0,63% Rendite – Berlin verdient mal eben 40 Mio Euro Deutschland hat heute versucht für 4 Milliarden Euro zwei Jahre laufende Bundesschatzanweisungen zu verkaufen. Die Nachfrage hierfür lag nur bei einem Volumen von 3,72 Milliarden Euro. Somit hätte der Emittent eigentlich auf die Nachfrager zugehen müssen in Sachen Rendite. Aber aktuell läuft die Geldflucht der Anleger weiter von Italien Richtung Deutschland. Heute zum Beispiel steigt die Rendite für zweijährige italienische Anleihen deutlich an um 19% gegenüber gestern auf jetzt 0,657%. Die Rendite für zweijährige deutsche Bundesschätze fällt heute am freien […]

Freitagsfrage: Zieht sich die EZB jetzt ganz aus dem Anleihenmarkt zurück? Jetzt ist es amtlich: Ende Dezember will die EZB ihr Anleihenprogramm auslaufen lassen, mit dem sie bisher Milliarden in europäische Staats- und Unternehmensanleihen gesteckt hat. Tauchen die Händler der Europäischen Zentralbank künftig also gar nicht mehr am Anleihenmarkt auf? Nein, das bedeutet das nicht. Denn das Ende des Programms heißt nicht, dass die EZB die bisher angehäuften Anleihen in Billionenwert verscherbelt und dem Markt dann ganz und gar den Rücken kehrt. Genau wie ein Auslaufen der Hilfen für die klamme […]

Aktien und Anleihen reagieren: Draghi schafft für einen kurzen Moment die Quadratur des Kreises Mario Draghi hat heute verkündet, dass das Anleihekaufprogramm der EZB bis Ende 2018 komplett ausläuft. Das freut die Hardliner in Euroland aus Deutschland, Österreich, Skandinavien und Co. Da bekommen die Südländer leicht Angst vor einer frühen Zinswende. Aber auch diese Angst besänftigt er mit der gleichzeitigen Aussage, dass es mit Sicherheit vor Sommer 2019 keine Zinswende in Euroland geben wird. Das ist zwar keine Mega-Überraschung, aber dennoch eine klare und kurzfristig beruhigende Aussage. Somit konnte Draghi beide Lager beruhigen. Noch […]

EZB-Entscheidung aktuell: Von September-Dezember 15 Mrd-Anleihekäufe, dann Ende Die EZB-Entscheidung wurde soeben verkündet. Der EZB-Leitzins (Refinanzierungssatz) bleibt unverändert bei 0,00%. Der extrem wichtige Banken-Einlagenzins, auf den sich Banken bzgl. der Negativzinsen berufen, bleibt ebenfalls unverändert bei -0,40%. Die Marginal Lending Facility bleibt ebenfalls unverändert bei 0,25%. Wichtig: Ab September wird die EZB pro Monat bis Dezember 2018 für 15 Milliarden Euro weiter Anleihen kaufen. Dann endet das Programm! Um 14:30 Uhr folgt die extrem wichtige PK von Mario Draghi. Wir berichten dann umgehend über alle aktuellen Aussagen. Hier […]

Neue Schulden: Enorme Rendite-Spreizung Deutschland vs Italien – beruhigende Aussagen aus Rom Italien und Deutschland haben heute neue Staatsanleihen ausgegeben. An den Resultaten erkennt man, wie sehr der Regierungswechsel in Rom und die Flucht in die vermeintliche Sicherheit Richtung Berlin die Zinskosten für den italienischen Staat in die Höhe treiben, und für den deutschen Staat absenken. Der institutionelle Anleger, welcher gigantische Summen beispielsweise für Pensionskassen anlegt, flieht dahin, wo er vermeintlich Sicherheit findet. Italien hat heute 3 Jahre laufende Anleihen begeben. Gegenüber der vorigen Emission mit selber Laufzeit sprang die Rendite von […]

Wann schichten die Anleger wieder von Aktien in Renten um? Wer als Anleger ruhig schlafen will, der investiert sein Geld angeblich am besten in festverzinsliche Wertpapiere. Die Kurse der Anleihen schwanken nicht so stark wie die Aktienkurse, und wenn der Schuldner pünktlich seine Zinsen bezahlt und die Anleihe am Ende der Laufzeit vollständig tilgt, hält sich auch der Stress in Grenzen. Die niedrigen Zinsen haben Der Beitrag Wann schichten die Anleger wieder von Aktien in Renten um? erschien zuerst auf 7 vor 8 – Der Börsenausblick am Morgen.

Italien Aktien Anleihen // Wem die Populisten wirklich nützen Die vergangenen Wochen haben die Märkte – mal wieder – in Aufruhr versetzt und die eigentlich überwunden geglaubte Euro-Krise wieder aufkochen lassen. Was ist passiert? Italien hat gewählt und sich mehrheitlich für Populisten am rechten und am linken Rand des Spektrums entschieden. Der Koalitionsvertrag dieser unwahrscheinlichen Allianz enthält eine Vielzahl teurer Versprechen; ein garantiertes Mindesteinkommen für jeden, Steuersenkungen und ein früherer Renteneintritt. Jeder Wähler sollte glücklich gemacht werden. Eine einzige Frage bleibt offen. Wie sollte das ganze finanziert werden

3 Top-Dividenden-Aktien mit Renditen über 2 % Dividenden sind wunderbare Dinge. Wir investieren in ein hochwertiges Unternehmen, tun nichts anderes und werden auch noch dafür bezahlt. Ja, Dividendenwerte sind kurzfristig weitaus riskanter als Anleihen, aber sie können ihnen auch etwas bieten, was Anleihen nicht bieten können: Die Chance für einen Kapitalzuwachs auf lange Sicht. Drei, die heute besonders attraktiv aussehen, sind Best Buy Co (WKN:873629), Nucor Corporation (WKN:851918) und Starbucks Corporation (WKN:884437). Alle drei zahlen nicht nur eine Dividende von über 2 %, sondern haben auch eine […]

Marktgeflüster (Video): Wenn die EZB ernst macht.. Wenn die EZB ernst acht mit ihren Andeutungen, auf der nächsten Sitzung in der kommenden Woche anzukündigen, dass das Anleihekaufprogramm enden wird, dann stehen die Märkte vor einer ganz neuen Situation. Das gilt vor allem für die Anleihemärkte, die damit ihren mit Abstand wichtgisten Käufer verlieren (wodurch absehbar die Renditen deutlich ansteigen, sprich Luft aus der Blase entweichen wird bzw. die Blase platzt). Das wird auch nicht ganz einfach für die Aktienmärkte, die mit Einführung der Anleihekäufe durch die EZB […]

Aktuell: Geldflucht nach Deutschland – Negativrendite vervielfacht sich, Millionengewinn für Staatskasse Italien wackelt, und dieser Tage verlässt das institutionelle Geld die italienischen Anleihen, und flieht über den Brenner nach Norden. Die Geldflucht nimmt zu. So sinken die Kurse der Staatsanleihen in Italien, womit die Rendite für die dort einsteigenden Neukäufer steigt. Durch mehr Geldvolumen, dass nun deutsche Staatsschulden nachfragt, steigen hierzulande die Kurse, womit die Renditen noch weiter sinken. Ben den deutschen Kurzläufern auf 2 und 5 Jahre Laufzeit rutschen die Negativrenditen derzeit somit noch weiter in den Keller. Das sieht […]