Berkshire Hathaway - Nachrichten-Fabrik

Hauptversammlungen, Analystenkonferenzen, Vorstandsinterviews: So schätzen wir das Management noch besser ein Wenn es um den Erfolg unserer Investments geht, dann ist die Qualität des Managements eine nicht zu unterschätzende Komponente. Viele bekannte und erfolgreiche Value Investoren, unter ihnen auch Warren Buffett, Phil Fisher oder Robert Vinall, haben das immer wieder hervorgehoben. Zwar können wir uns mit etwas Research in vielen Fällen schon ein recht gutes Bild vom Management eines Unternehmens machen bzw. die Qualität des Managements grob einschätzen. Trotzdem bringt ein persönliches Treffen bzw. Gespräch mit CEO oder CFO ggf. nochmal […] 21.12.2018

Wie Warren Buffett Berkshire Hathaway fand: Eine 56-jährige Liebesgeschichte Am 12. Dezember 1962 kaufte Warren Buffett zunächst Aktien einer angeschlagenen Textilfirma namens Berkshire Hathaway (WKN:854075) (WKN:A0YJQ2). 56 Jahre später haben Buffett und seine rechte Hand, Charlie Munger, Berkshire zu einem vielfältigen Konglomerat von Unternehmen und Investitionen mit einer Marktkapitalisierung von mehr als einer halben Billion US-Dollar gemacht. In Anbetracht dessen gibt es hier eine kurze Geschichte der vielleicht besten langfristigen Investition aller Zeiten und die beste Lektion, die Investoren aus Warren Buffetts Erfolg an der Spitze von Berkshire Hathaway […] 20.12.2018

3 beliebte, aber verhängnisvolle Fehler beim Aktienkauf Die erfolgreichsten Investoren unserer Zeit, allen voran Warren Buffett, sind unternehmensorientierte Anleger: Sie analysieren Geschäftsmodelle und Wettbewerbsvorteile von Unternehmen und überprüfen die aktuelle Bewertung am Aktienmarkt. Wenn ihnen alles attraktiv erscheint, dann schlagen sie zu. Doch obwohl dieses Rezept relativ einfach zu sein scheint, haben nur die allerwenigsten Investoren in ihrem Leben Renditen erreicht, wie es Warren Buffett getan hat. Das Problem ist: Die meisten Investoren machen grobe, aber vermeidbare Fehler! Lerne hier die drei schlimmsten kennen. 1) Du hast […] 17.12.2018

1 Top-Dividendenaristokrat, den du kennen solltest Investoren suchen stets nach Aktien von soliden Unternehmen mit guten Aussichten, die nicht zu hoch bewertet sind. Auch Warren Buffett macht das so. Eine solche Aktie könnte aktuell die von Rubis (WKN: A2DUVQ) sein. Das Unternehmen ist in Frankreich beheimatet und in der Lagerung, dem Vertrieb und dem Verkauf von Erdöl, Flüssiggas, Nahrungsmitteln und chemischen Produkten in den Ländern Frankreich, Schweiz, Bermuda, Jamaika, Madagaskar, Marokko, den französischen Antillen und Senegal Marktführer. Es wurde 1990 von Gilles Gobin gegründet, der auch heute […] 16.12.2018

Dieser ETF investiert erfolgreich nach Warren Buffetts Strategie Für Anleger, die über ein geringes Vermögen verfügen, bieten sich Fonds (ETFs) an, weil sie so bereits mit einem kleinen Betrag breit streuen können. Diese Streuung ist sehr wichtig, denn nur so werden Fehlinvestments abgefangen und die Schwankungen reduziert. Zudem verfügen die wenigsten Privatanleger über das Wissen, die Erfahrung und die Zeit, sich um ein Aktienportfolio mit vielen Werten zu kümmern. ETFs sind deshalb heute eine gute Möglichkeit, ein Vermögen aufzubauen oder für das Alter vorzusorgen. Ein sehr erfolgreicher Fonds […] 16.12.2018

Intuitiv investieren – nur so schlägt man den Markt auf lange Sicht „Eines der Dinge, die ich am meisten hervorheben will, ist, wie wichtig es ist, dass der Anlageansatz intuitiv und anpassungsfähig ist und nicht fest und mechanistisch.“ Dieses Zitat stammt aus dem Buch The Most Important Thing Illuminated: Uncommon Sense for the Thoughtful Investor (auf Deutsch: Der Finanz-Code) von Howard Marks, das ich jedem Anleger und allen, die es noch werden möchten, wärmstens empfehle. Warren Buffett lobte das Buch und nannte es „eine Rarität, ein nützliches Buch“. Howard Marks ist Mitbegründer und Vorstand […] 16.12.2018

Was man über Aphria wissen sollte Du hast wahrscheinlich Warren Buffetts Aussage gehört, dass du „ängstlich sein solltest, wenn andere gierig sind, und gierig, wenn andere ängstlich sind“ – vermutlich öfter, als du zählen kannst. Ich vermute, dass Buffetts Ratschläge dennoch den Weg in die Köpfe einiger Anleger finden könnten, nachdem die Aktie von Aphria (WKN:A12HM0) kürzlich einen spektakulären Einbruch erlitten hat. Die kanadische Marihuana-Aktie hat in weniger als einem Monat fast 60 % ihres Wertes verloren. Man kann mit Fug und Recht sagen, dass es viele […] 15.12.2018

Ausgabe #44: Bavarian Value Letter 2018 by Daniel Bleicher Bild von Petar Milošević (Quelle: Wikimedia Commons) Servus zusammen, wir möchten gegen Ende des Jahres 2018 ein neues Kommunikationsmedium einführen, den Bavarian Value Letter. Wie ihr euch sicherlich denken könnt, wurden diese Briefe durch die Berkshire Hathaway Shareholder Letters von Warren Buffett, aber auch durch Guy Spier von Aquamarine Fund inspiriert. Andi und ich werden jeweils am Jahresende einen Brief verfassen. Den Anfang mache ich heute. Diese Briefe sind weniger ein Rückblick des Jahres (keine Sorge, der kommt auch noch ), sondern beinhalten […] 13.12.2018

Was Buffett und Berkshire Hathaway 2018 mit all dem Geld gemacht haben Berkshire Hathaway (WKN:854075) (WKN:A0YJQ2) startete in das Jahr 2018 mit einem massiven Geldberg von 116 Mrd. US-Dollar und gab zu, dass es Schwierigkeiten hatte, das Geld einzusetzen. Unter Berufung auf einen Mangel an attraktiven Anlagemöglichkeiten war CEO Warren Buffett frustriert über das „Cash-Problem“ — und erwähnte sogar, dass in Zukunft sogar eine Dividende möglich sein könnte, wenn sich die Dinge nicht ändern würden. Glücklicherweise für Berkshire und seine Aktionäre gab es 2018 beträchtliche Volatilität, und als Folge davon haben Buffett […] 13.12.2018

RH möchte so groß wie Warren Buffett werden Jedes Unternehmen will ein Riese in seinem Bereich werden. Aber es bedarf einer Kombination aus Entschlossenheit und Ehrgeiz, um in die Reihen der größten Unternehmen aller Zeiten aufzusteigen. Diejenigen, die die Geschichte des Luxuseinzelhändlers RH (WKN:A2DJTU) verfolgt haben, werden nicht überrascht sein, zu sehen, dass Gary Friedman, der extravagante CEO in die Fußstapfen von LVMH, Apple und sogar Berkshire Hathaway (WKN:854075) (WKN:A0YJQ2) treten möchte. Im Quartalsbericht zum dritten Quartal am Montag erwarteten die RH-Investoren, dass der Einzelhändler das Wachstum und die […] 11.12.2018

Portfoliocheck: Kalifornisches Inferno lässt PG&E abstürzen. Value Investor Seth Klarman kauft. In meiner Online-Kolumne „Portfoliocheck“ nehme ich regelmäßig auf aktien-mag.de für das „Aktien Magazin“ von Traderfox die Veränderungen in den Depots der bekanntesten Value Investoren unserer Zeit unter die Lupe.In meinem vierzehnten Portfoliocheck schaue ich Seth Klarman über die Schulter, einen herausragenden Value Investor Graham'scher Schule, der sogar von Warren Buffett lobend erwähnt wird – und dennoch vielen Anlegern nicht bekannt ist. Zu Unrecht, denn seit 1982 erzielte er mit durchschnittlich 19% pro Jahr überragende Renditen.Im dritten Quartal verkaufte er seine […] 10.12.2018

Investment-Fehler als Chance begreifen! wie Warren Buffett Investieren ist wie Tischtennis spielenInvestieren hat Gemeinsamkeiten mit Tischtennis spielen. Bei flotten Runden, etwa bei Chinesisch oder auch je nach Region Rundlauf, Ringelpietz, Mäxle oder Mühle genannt, fällt mir das immer wieder auf. Es gewinnt nicht der beste Spieler mit den kräftigsten Schlägen, es gewinnt der Spieler mit den wenigsten Fehlern bei seinen Schlägen, ähnlich wie am Aktienmarkt. Dauerhaft gewinnen nicht die Investoren, welche kurzfristig erfolgreiche Investments in neue Technologien tätigen, sondern fundamentale Investoren. Sie verstehen das Geschäftsmodell und den […] 09.12.2018

9. Tür für Value Investoren und Unternehmer Herzliche Grüße zum 2. Advent+++ Türchen 9 +++Für Unternehmer: “Manche denken, der Unternehmer sei ein Esel auf den man einschlagen kann!Manche denken, der Unternehmer sei eine Kuh, die man dauernd melken kann.Aber die wenigsten sehen in dem Unternehmer ein Pferd, das ständig den Karren zieht.“ so Winston Churchill Für Investoren: „Was ist für mich die beste Gruppenentscheidung? In den Spiegel schauen.“ “ so Value Investor Warren Buffett. Die Adventszeit soll zur Besinnung anregen und den Stress etwas aus dem Alltag […] 09.12.2018

Wenn du Dauerinvestments magst, wirst du diese Aktie lieben Die meisten Deutschen investieren nicht in Aktien, weil sie ihnen zu risikoreich erscheinen. Dies ist zum Teil durchaus berechtigt, denn die wenigsten Unternehmen weisen eine solide Ertragsentwicklung auf. Dabei setzt selbst Warren Buffett meist nur auf diese Wertpapiere. Wer jedoch nur nach Unternehmen mit stetig steigenden Gewinnen, Umsätzen und Dividenden Ausschau hält, wird zwangsläufig auf einige wirklich gute Aktien stoßen, die auch für den Vermögensaufbau geeignet sind. Eine davon ist die Air Liquide (WKN: 850133)-Aktie. Hier erfährst du, was derzeit […] 09.12.2018

Warren Buffetts 6 simple Aktienauswahlkriterien Viele Anleger kennen die Situation, dass man mit der Zeit dazu neigt, den Überblick über seine Investments zu verlieren. Meist werden die Auswahlkriterien immer noch weiter ausgebaut und verkompliziert, sodass am Ende der Blick für das Wesentliche verloren geht. Oder man hält plötzlich so viele Aktien, dass man die einzelnen Unternehmen nicht mehr verfolgen kann. Auch im Leben ganz allgemein können sich immer mehr Aufgaben sehr schnell negativ auswirken. Hier zeigt uns Warren Buffett einmal mehr, warum er so erfolgreich […] 09.12.2018

Türchen 8 für wertorientierte Investoren Herzliche Grüße zum 2. Advent+++ Türchen 8 +++Für Familienunternehmer: „Wir müssen uns um unsere Sicherheit und die der Kinder Sorgen machen. Wir tragen Verantwortung für die Menschen, die in unseren Unternehmen arbeiten.“ Stefan Quandt Für Investoren: „Ich würde eher die Strafen aus einem Über-Konservatismus erdulden als die Konsequenzen der Fehler, vielleicht sogar mit dauerhaften Kapitalverlust, der Aneignung einer „Neuen Ära“ Philosophie zu ertragen, bei der die Bäume in den Himmel wachsen.“ so Value Investor Warren Buffett. Die Adventszeit soll zur […] 08.12.2018

Berkshire Hathaway jetzt günstiger als bei Warren Buffetts Kauf – ich kaufe auch! Warren Buffett hat im letzten Quartal Anteile seines eigenen Unternehmens Berkshire Hathaway zu einem Kurs von 207 Dollar gekauft. Er macht sowas nur, wenn die Aktie günstig ist. Der Kurs ist jetzt sogar noch tiefer, d.h. bei 204 Dollar, so dass ich auch wieder zuschlage. Depotanteil des Kaufs im Burggraben-Depot: 0,77% Erläuterung zur Handelsstrategie: Burggraben-Aktien sind Warren Buffetts Lieblingsinvestments und haben ihn reich … Ein Beitrag von Frank Helmes. 06.12.2018

Warum sind Value Investoren besser, wenn es runter geht? Marks: Meistern Sie den Kapitalzyklus!Was fehlt den meisten Investoren?Die Antwort: Verständnis für den Kapitalzyklus! Oder anderes gesagt: Nutzen Sie die Gier und Angst der Märkte für Ihre Investments. “Sei gierig, wenn die anderen Angst haben, und ängstlich, wenn sie gierig sind“, so Warren Buffett. Zusammenfassung / Lessons Learned des Beitrags Investments nach einem vernünftigen Risiko- Rendite- Verhältnis suchen Buffett- Indikator hilft, das Risiko abzuschätzen Geduldig Warten bis die Renditen auf den nachhaltigen Gewinn und/ oder Free Cashflow ausreichend hoch sind […] 05.12.2018

Hier ist die Investition, von der Warren Buffett denkt: „Macht den meisten Sinn praktisch immer und überall“. Wünschst du dir nicht auch, du könntest wie Warren Buffett investieren und entsprechende Renditen erzielen? Du kannst sicherlich in sein Unternehmen Berkshire Hathaway (WKN:854075) (WKN:A0YJQ2) investieren und dein Vermögen mit seinem wachsen sehen. Er glaubt natürlich an die Zukunft von Berkshire, aber er hat den meisten Menschen auch eine andere Anlage empfohlen: Indexfonds. Hier werfe ich einen genaueren Blick auf die Frage, warum Indexfonds spannender und leistungsfähiger sind, als du wahrscheinlich denkst. Auf dieser Basis kannst du entscheiden, ob du […] 05.12.2018

Adventskalender für Value Investoren und Unternehmer: 5. Türchen Schöne und besinnliche AdventszeitFür Familienunternehmer: „Wer will, findet Wege, wer nicht will, findet Gründe“, von Unternehmer Prof. Werner (dm drogerie). Für Value Investoren: “Je weniger Vorsicht, mit der andere ihre Geschäfte führen, desto größer ist die Vorsicht, mit der wir unsere eigenen Geschäfte führen müssen.“, so Value Investor Warren Buffett. Die Adventszeit soll zur Besinnung anregen und den Stress etwas aus dem Alltag nehmen. Wir können zurück schauen und reflektieren, was sehr gut in diesem Jahr gelaufen ist und was […] 05.12.2018

3 großartige Aktien für Anleger mit niedriger Risikoneigung Seien wir ehrlich: Es gibt nur wenige Investoren, die Risiko wirklich mögen. Jeder würde eine sichere Anlage einer weniger sicheren vorziehen. Die Chance, durch gezielte Investitionen profitable Entlohnungen zu erhalten, birgt jedoch grundsätzlich unvermeidbare Risiken. Es ist ein Kompromiss, den jeder Anleger eingehen muss. Einige Aktien haben jedoch ein geringeres Risiko als andere. Drei großartige Aktien, die Anleger mit niedriger Risikoneigung ansprechen sollten, sind Berkshire Hathaway (WKN: 854075) (WKN: A0YJQ2), Brookfield Infrastructure Partners LP (WKN: A0M74Z) und Dollar General (WKN: A0YEES). […] 03.12.2018

Elon Musk und Warren Buffett nehmen die gleichen Pillen Mich interessiert immer, was Elon Musk sowie Warren Buffett zu sagen haben. Sie gehören zu den wenigen absoluten Ausnahmeunternehmern. Deswegen ist mir kürzlich zufällig eine interessante Ähnlichkeit zwischen den beiden aufgefallen, und ich war fasziniert davon, wie unterschiedlich diese in den Medien jeweils aufgenommen wurde. Beide Unternehmer haben öffentlich geäußert, dass sie auf das Schlafmittel Ambien zurückgreifen. Ambien ist ein verschreibungspflichtiges Medikament, das in den USA viele nehmen, um besser einschlafen zu können. Elon Musk hat in einem Interview zugegeben, […] 02.12.2018

Value Investing: Was wir von Warren Buffett lernen können Warren Buffett wurde 2010 einmal nach seinem größten Investmentfehler befragt, worauf er antwortete: „Der Kauf der Berkshire Hathaway (WKN: 854075) (WKN: A0YJQ2)-Aktie.“ Dies mag viele Anleger verblüffen, hat doch der Buchwert des Unternehmens seit 1964 um 1.088.029 % zugelegt. Was viele Menschen aber nicht wissen, ist, welche großen Probleme ihm Berkshires Textilgeschäft noch weitere 20 Jahre nach dem Kauf bereitete. Bis er es endlich komplett abgebaut hatte, brachte es nur Verluste (in Summe etwa 200 Mio. US-Dollar) ein. Zudem musste […] 02.12.2018

Warren Buffett und seine Vorliebe für Kurseinbrüche Seit Ende September hält uns die Börse in Atem. Die Volatilität, also die Schwankungen der Aktienkurse, hat stark zugenommen, die Tendenz der Märkte zeigt nach unten. Vor allem die Technologieaktien, in die etliche Fools aufgrund ihrer großen Zukunftschancen investiert haben, hat es erwischt. Viele Anleger sind verunsichert, haben Angst um ihr angelegtes Geld und würden am liebsten all ihre Aktien verkaufen, um auf der „sicheren Seite“ zu sein. Sind Kursrückgänge wirklich so schlimm? Aber sind denn Kurseinbrüche an den Börsen […] 02.12.2018

Besitzt die Wirecard-Aktie eigentlich einen Buffett’schen Burggraben? Eine Eigenschaft, die Starinvestor Warren Buffett bei seinen Aktien schätzt, ist der metaphorische Burggraben. Hierbei handelt es sich in der Regel um Wettbewerbsvorteile wie beispielsweise eine starke Marke oder hohe Kundenloyalität, die ein Unternehmen gewissermaßen uneinholbar für die Konkurrenz werden lässt. Eine spannende Frage im Kontext der Wirecard (WKN: 747206)-Aktie könnte in diesem Sinne sein, ob auch dieser innovative Zahlungsdienstleister einen solchen metaphorischen Burggraben besitzt. Werfen wir daher einen Foolishen Blick auf ein paar relevante Aspekte diesbezüglich. Wirecards möglicher bisheriger […] 02.12.2018

Sparen mit Tagesgeld, Anleihen oder Aktien ? – Der kleine, aber feine Unterschied Viele Menschen sind sich der enormen Kraft des Zinseszinseffektes nicht bewusst. Deshalb wird auch meist unterschätzt, welchen langfristigen Unterschied auch nur drei bis fünf Prozentpunkte pro Jahr ausmachen. Es ist wie im Leben: Kurzfristig macht vieles keinen großen, aber langfristig einen gewaltigen Unterschied, der dann auch nicht mehr auszugleichen ist. Auch Warren Buffett wusste zu Beginn seiner Karriere, dass er nur über einen langen Zeitraum ein großes Vermögen aufbauen kann. Also, lass uns einmal nachsehen, welchen Unterschied es macht, ob […] 01.12.2018

Diese Aktie kauft Warren Buffett jetzt! Liebe Leserinnen und Leser, der Großinvestor Warren Buffett hat sich im konjunkturanfälligen Finanzbereich eingekauft. Das ist eine über Überraschung, denn sollte es zu einer Rezession in den USA kommen, dann verlieren Bankenaktien stärker an Wert. Offensichtlich ist Buffett nicht der Meinung, dass eine Rezession anstehen könnte. Er kaufte JP Morgan-Aktien und erhöhte zusätzlich seine vorhandenen Positionen bei der Bank of America und Goldman Sachs. Mit seiner handfesten Meinung zum Finanzmarkt, setzte Buffett in der Analystenwelt ein Statement. Das sollte Grund […] 30.11.2018

Warren Buffett, wie ist er privat? Dr. Gisela Baur tauscht sich regelmäßig mit Warren Buffett ausDie Warren Buffett Kennerin steht seit der DotCom Blase mit der Investorenlegende in Kontakt und hat den Lebensweg von Warren Buffett in einem Buch mit dem TitelWarren Buffett – Der Jahrhundertkapitalist: Vom Zeitungsjungen zum Milliardär – sein Weg zum Erfolg (Amazon Link) nieder geschrieben.Das Buch ist gut recherchiert und hat mir einige Konzepte, wie das 1.000 Dollar Konzept, vor Augen geführt. Diese Denkweise macht einen als Investor langfristig erfolgreicher.Zusammenfassung / Lessons Learned des […] 30.11.2018

3 besondere Aktien für Fans von Warren Buffett Warren Buffett ist aus gutem Grund eine Wall Street-Ikone: Er hat einen Track Record erzielt, den nur wenige erreichen können. Es macht also viel Sinn zu verstehen, was er tut und warum. Wenn du ein Warren Buffett-Fan bist, solltest du erstens Markel (WKN:885036) kennenlernen, ein Unternehmen, das Ähnlichkeiten mit Buffetts eigener Versicherungsgesellschaft hat, zweitens Walmart (WKN:860853), eine Buffett-Beteiligung, die im Internet gute Fortschritte macht, und drittens Seritage Growth Properties (WKN:A14UQQ), ein Grundbesitzer, der von Buffett eine Hilfestellung erhält, da er […] 30.11.2018

Warren Buffett setzt 86 Mrd. US-Dollar auf diese Branche Berkshire Hathaway (WKN:854075) (WKN:A0YJQ2) enthüllte kürzlich den Inhalt seines genau überwachten Aktienportfolios zum Ende des dritten Quartals, und zur Überraschung vieler Investoren gab das Unternehmen einen 11-stelligen Betrag für Bankaktien aus. Berkshire startete in diesem Dreimonatszeitraum entweder neue Positionen von sechs Banken oder erweiterte bereits bestehende. Insgesamt sind die Bankaktien von Berkshire Hathaway, von denen ein großer Teil vom CEO Warren Buffett selbst ausgewählt wurde, zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Textes mehr als 86 Milliarden US-Dollar wert. Das entspricht etwa […] 27.11.2018